קרנות REIT (Real Estate Investment Trust) הן חברות ציבוריות המחזיקות ומנהלות נכסי נדלן מגוונים כמו בתי מגורים, בתי מלון, מחסנים, משרדים, דאטה סנטרים ואפילו שטחים לאנטנות סלולריות.

קרנות REIT מחויבות בחוק לחלק 90% מהרווחים שלהן כדיבידנד למשקיעים, מה שמדמה קבלת שכירות על נכס נדלני ללא הצורך בהחזקה ישירה.

היתרונות העיקריים: פיזור רחב של נכסים, ניהול מקצועי ללא התעסקות בטיפול בנכס, נזילות גבוהה (מסחר יומי בבורסה), אפשרות השקעה בסכומים נמוכים, וגישה לנכסים יקרים שאחרת לא ניתן להרשות.

החסרונות העיקריים: מיסוי כמניה (דיבידנד ומס רווחי הון) ללא הפטורים הנדלניים, סיכון ניהול של החברה, השפעת תנודות השוק על מחיר המניה גם כשהנדלן עולה, והוצאות ניהול שמקזזות מהרווח.

קרנות REIT אינן מחליפות באופן מלא החזקת נדלן ישירה, אך יכולות להקטין קורלציה עם שוק המניות ולספק חשיפה נדלנית במסגרת תיק השקעות מגוון.

מה זה קרן REIT ואיך היא עובדת?

איזה סוגי נכסים מחזיקות קרנות REIT?

כמה אחוזים מהרווחים קרנות REIT מחויבות לחלק כדיבידנד?

מה היתרונות של השקעה בקרנות REIT לעומת קניית נדלן ישירה?

איך מתמודדים עם הטיפול והניהול של הנכס בקרנות REIT?

מה החסרונות המיסויים של קרנות REIT בהשוואה לנדלן ישיר?

איך נזילות קרנות REIT משתווה לנדלן ישיר?

האם קרנות REIT מחליפות לחלוטין החזקת נדלן ישירה?

מה הסיכונים הייחודיים בהשקעה בקרנות REIT?

איך קרנות REIT יכולות להשפיע על הקורלציה בתיק ההשקעות?